Đối với các nhà đầu tư, hai thị trường phổ biến có khả năng kiếm lợi nhuận cao nhất là thị trường giao dịch forex và giao dịch chứng khoán. Một trong những lý do lớn nhất khiến một số nhà giao dịch thích ngoại hối hơn chứng khoán là khả năng đòn bẩy được nâng cao. Tuy nhiên, những người khác lại thích các biện pháp bảo vệ theo quy định của thị trường chứng khoán. Hãy cùng The Mastro tìm hiểu thị trường nào phù hợp nhất để quản lý rủi ro và tối đa hóa lợi tức đầu tư của bạn.
Khác biệt cơ bản giữa giao dịch Forex và giao dịch Chứng khoán
| Giao dịch Forex | Giao dịch chứng khoán | |
| Giới hạn đòn bẩy | 50:1 trở lên | 4:1 |
| Tính thanh khoản | Nguồn cung lớn hơn nhiều, tính thanh khoản cao | Nguồn cung ít hơn, thanh khoản thấp hơn |
| Ghép nối thương mại | Bất kỳ loại tiền tệ nào trên thế giới | Tiền tệ của quốc gia mà sàn chứng khoán đang lưu trú |
| Giờ giao dịch | 24 giờ mỗi ngày, năm ngày mỗi tuần.
Thời gian mở tính theo giờ Việt Nam:
|
Hầu hết các giao dịch diễn ra trong khoảng thời gian từ 9:30 sáng đến 4 giờ chiều (giờ địa phương), Thứ Hai – Thứ Sáu. |
Trong giao dịch chứng khoán, các nhà giao dịch có tài khoản ký quỹ có thể sử dụng đòn bẩy tối đa là 2:1. Tuy nhiên, các nhà giao dịch trong ngày mở và đóng các vị thế của họ trong vòng một ngày và duy trì số dư tài khoản trên 25.000 đô la có thể giao dịch đòn bẩy tối đa 4:1. Không phải mọi nhà đầu tư đều được chấp thuận cho một tài khoản ký quỹ, đó là thứ bạn cần để tạo đòn bẩy trên thị trường chứng khoán. Sử dụng đòn bẩy tài chính không quá cao giúp hạn chế rủi ro thua lỗ trong trường hợp cổ phiếu giảm giá.
Giao dịch ngoại hối (Forex) thì rất khác. Để đủ điều kiện giao dịch bằng đòn bẩy, bạn phải mở tài khoản giao dịch ngoại hối. Không có yêu cầu đủ điều kiện. Giới hạn đòn bẩy chính xác phụ thuộc vào nhà môi giới, nhưng nhiều nhà giao dịch có thể mong đợi sử dụng đòn bẩy 50:1. Một trong những lợi ích của giao dịch Forex là khả năng tạo ra lợi nhuận tiềm năng lớn với ít tiền đầu tư. Đòn bẩy đơn giản hóa việc tham gia vào thị trường Forex.
Đây chỉ là một cách mà thị trường ngoại hối ít bị quản lý hơn thị trường chứng khoán. Đối với một số người, các giới hạn do các quy định áp đặt có thể đẩy họ sang giao dịch ngoại hối. Những người khác coi quy định như một lớp bảo vệ bổ sung chống lại gian lận và hành vi sai trái, vì vậy họ có thể thích giao dịch trong môi trường đó.
Tính thanh khoản
Khi bạn giao dịch cổ phiếu, bạn mua cổ phiếu của các công ty có giá từ vài đô la đến hàng trăm đô la. Giá thị trường thay đổi theo cung và cầu. Tính thanh khoản trung bình vì trong chứng khoán một giao dịch chỉ được thực hiện trong trường hợp người mua muốn mua và người bán muốn bán một lượng cổ phiếu nào đó. Một giao dịch lần lượt trải qua hai quá trình riêng rẽ là mua và bán, có nghĩa là bạn phải mua vào rồi sau đó mới có thể bán ra.
Giao dịch trên thị trường Forex là một thế giới khác. Mặc dù nguồn cung tiền tệ của một quốc gia có thể dao động, nhưng luôn có một lượng lớn tiền tệ có sẵn để giao dịch. Tất cả các loại tiền tệ chính trên thế giới đều có tính thanh khoản cao, có nghĩa là hai thị trường có độ nhạy cảm về giá đối với hoạt động thương mại rất khác nhau. Việc mua cổ phiếu 10.000 cổ phiếu có thể ảnh hưởng đến giá cổ phiếu.
Sợi dây liên kết thương mại toàn cầu
Trong giao dịch tiền tệ, tiền tệ luôn được định giá theo cặp. Bạn không chỉ phải quan tâm đến sức khỏe kinh tế của quốc gia có đồng tiền mà bạn đang giao dịch, mà còn phải xem xét tình hình kinh tế của quốc gia mà bạn đang giao dịch. Một quốc gia có tăng trưởng việc làm nhiều hơn quốc gia khác, hoặc GDP tốt hơn, hoặc triển vọng chính trị?
Khi bạn mua cổ phiếu của Intel, mối quan tâm hàng đầu của bạn là liệu cổ phiếu có tăng giá trị hay không; bạn ít quan tâm đến giá cổ phiếu của các công ty khác. “Cặp” duy nhất là giữa giá cổ phiếu và đô la Mỹ (nếu bạn đang giao dịch ở Mỹ).
Thị trường ngoại hối đôi khi thể hiện sự nhạy cảm hơn đối với các tình huống kinh tế và chính trị mới nổi ở các quốc gia khác. Thị trường chứng khoán Mỹ không miễn nhiễm với các sự kiện chính trị, nhưng nó thường ít nhạy cảm hơn với các vấn đề địa chính trị.
Giờ giao dịch
Thị trường tiền tệ có khả năng tiếp cận lớn hơn thị trường chứng khoán. Các nhà giao dịch có thể giao dịch cổ phiếu gần 24 giờ mỗi ngày từ thứ Hai đến thứ Sáu, nhưng không dễ dàng để tiếp cận tất cả các thị trường.
Hầu hết các nhà đầu tư cổ phiếu bán lẻ giao dịch thông qua một công ty môi giới của Hoa Kỳ với một khoảng thời gian giao dịch chính từ 9:30 sáng đến 4:00 chiều theo giờ EST. Có một thị trường giao dịch “sau giờ làm việc” nhỏ hơn nhiều, nhưng những giờ đó thường có ít thanh khoản hơn và các vấn đề khác khiến chúng ít phổ biến hơn so với giờ giao dịch thông thường.
Mặt khác, giao dịch ngoại hối dễ dàng hơn nhiều để thực hiện suốt ngày đêm, từ thứ Hai đến thứ Sáu. Có rất nhiều tổ chức giao dịch ngoại hối trên toàn thế giới và luôn có thời gian giao dịch theo múi giờ này hay múi giờ khác.
Thị trường giao dịch nào là phù hợp với bạn?
Quyết định thị trường để giao dịch phần lớn là một sự lựa chọn cá nhân. Tuy nhiên dưới đây là một số yếu tố bạn giúp bạn dễ dàng xem xét và có lựa chọn phù hợp.
Khi giao dịch Forex hoạt động tốt nhất
Sự tự do so sánh đối với các quy định về Forex và mức độ đòn bẩy cao của nó giúp bạn dễ dàng kiểm soát các giao dịch lớn. Một nhà giao dịch Forex mới bắt đầu luôn có nhiều công cụ hỗ trợ để họ có thể thực hiện tốt như những nhà giao dịch có kinh nghiệm, trong khi một nhà giao dịch chứng khoán cần phải có các trình độ chuyên môn đặc biệt và tiết kiệm một lượng vốn đáng kể để giao dịch như những người chuyên nghiệp. Nếu bạn muốn bắt đầu giao dịch với số vốn lớn, giao dịch Forex là dành cho bạn.
Khi Giao dịch Chứng khoán Hoạt động Tốt nhất
Giao dịch chứng khoán có thể dễ dàng hơn trong tưởng tượng của bạn. Mặc dù bối cảnh kinh tế rộng lớn hơn luôn hữu ích, nhưng mua cổ phiếu là một khái niệm đơn giản — bạn đang mua một phần quyền sở hữu trong một công ty. Điều đó, cùng với môi trường được quản lý chặt chẽ, có thể khiến một số nhà giao dịch cảm thấy thoải mái và giúp họ tập trung vào chiến lược giao dịch của mình.
Tuy nhiên, các nhà giao dịch ngắn hạn có thể thấy rằng giao dịch chứng khoán thực sự mang nhiều rủi ro hơn, do kết quả của cách hoạt động của các cặp tiền tệ. Khi thị trường chứng khoán giảm điểm, bạn có thể kiếm tiền bằng cách bán khống, nhưng điều đó tiềm ẩn thêm rủi ro.
Một rủi ro khi bán khống cổ phiếu, ít nhất là trên lý thuyết, là bạn có thể bị lỗ không giới hạn. Trong thực tế, điều đó khó có thể xảy ra vì nhà môi giới của bạn có thể sẽ buộc bạn phải kết thúc vị thế bán. Tuy nhiên, hầu hết các cố vấn tài chính đều thận trọng với việc bán khống cho tất cả mọi người và nhiều nhà đầu tư có kinh nghiệm nhất thực hiện lệnh cắt lỗ và giới hạn song song để hạn chế rủi ro này.
Một số điểm cần lưu ý
- Giao dịch ngoại hối thường ít bị quản lý hơn giao dịch chứng khoán và các nhà giao dịch ngoại hối có khả năng sử dụng đòn bẩy cao hơn nhiều so với các nhà giao dịch chứng khoán.
- Giao dịch ngoại hối sử dụng các cặp tiền tệ, vì vậy giao dịch phụ thuộc vào hoạt động của hai nền kinh tế hơn là giao dịch một cổ phiếu duy nhất.
- Tiền tệ có tính thanh khoản cao hơn so với cổ phiếu, chúng giao dịch vào tất cả các giờ trong ngày và các đơn đặt hàng lớn ít tác động đến các cặp tiền tệ hơn so với giá cổ phiếu.
Tạm kết
Hầu hết các nhà đầu tư quen thuộc với thị trường chứng khoán hơn là Forex. Một số khác sẽ thích tỷ lệ rủi ro/ lợi nhuận cao hơn đi kèm với môi trường Forex không được kiểm soát và mức độ đòn bẩy cao của nó. Cho dù bạn chọn cách nào, hãy giao dịch cẩn thận và kiểm soát rủi ro với mức cắt lỗ phù hợp.
Chúc bạn đầu tư hiệu quả với nhiều giao dịch thành công!